交銀國際：予蔚來-SW“買入”評級目標價59.88港元

快訊 2024年09月09日 18:21 2 admin

　　交銀國際發(fā)布研報稱，予蔚來-SW（09866）“買入”評級，第四季度隨著樂道開始批量交付，認為汽車毛利率依然有改善空間，H股目標價59.88港元。

　　公司次季營收175億元人民幣，同比升98.9%，按季增76.1%。汽車毛利率為12.2%，較該行預(yù)期的10%至11%為高，主因次季度供應(yīng)商采購合同重談帶來單車成本的下降，同時折扣和優(yōu)惠略有收窄。隨著銷量的按季改善和促銷收窄，該行認為蔚來拐點已至，第三季度汽車毛利率將進一步改善。

標簽：目標價港元買入